کاهش قیمت بیت کوین در آینده به 90 هزار دلار “سود گیری معمول” – چرا معامله گران بیت کوین به خرید ادامه می دهند؟

معامله گران افت بیت کوین را تا 90000 دلار خریداری کردند که نشانه ای از اطمینان سرمایه گذاران به قیمت بیت کوین بالای 100000 دلار است.

بیت کوین در روز 5 دسامبر نوسانات بی سابقه ای را تجربه کرد، با نوسان چشمگیر قیمت 12,396 دلار که باعث شد ارز دیجیتال به پایین ترین سطح 91,463 دلار برسد. تحلیلگران تخمین می زنند که بیش از 4 میلیارد دلار از معاملات آتی BTC اهرمی در این دوره منحل شد و از اوج قبلی ثبت شده در زمان ورشکستگی FTX در نوامبر 2022 فراتر رفت.

چیزی که واقعاً در سقوط فلش ​​در 5 دسامبر برجسته شد، بازگشت 5160 دلاری در کمتر از 15 دقیقه پس از رسیدن به سطح پایین بود، زیرا خریداران به شدت از سطح پشتیبانی 96500 دلار دفاع کردند. علاوه بر این، شاخص‌های مشتقات بیت‌کوین روند صعودی قبلی خود را حفظ کردند و این نشان می‌دهد که معامله‌گران به حرکت صعودی مداوم اطمینان دارند.

بازارهای حاشیه بیت کوین، آتی و آپشن ها انعطاف پذیری را نشان می دهند

برای سنجش احساسات بازار، تجزیه و تحلیل بازارهای فیوچرز بیت کوین بسیار مهم است. برخلاف قراردادهای مشتقات، که هم به خریدار و هم به فروشنده نیاز دارند، بازارهای حاشیه به معامله‌گران این امکان را می‌دهند که برای خرید بیت کوین نقطه‌ای، استیبل کوین‌ها را قرض بگیرند یا برای شروع موقعیت‌های کوتاه، با شرط‌بندی روی کاهش قیمت، از بیت کوین وام بگیرند.

نسبت مارجین لانگ به شورت بیت کوین در OKX در حال حاضر 20 برابر به نفع موقعیت های خرید است. از لحاظ تاریخی، اطمینان بیش از حد این نسبت را به بالای 40 برابر می‌برد، در حالی که سطوح زیر 5 برابر طولانی‌مدت مطلوب معمولاً به عنوان نزولی تفسیر می‌شوند.

برای تعیین اینکه آیا سرمایه گذاران بزرگ یا “نهنگ ها” احساسات خود را پس از رد در سطح 103500 دلار تغییر داده اند، داده های بازارهای آتی BTC بسیار مهم است. نسبت بلند مدت به کوتاه ترین معامله گران، موقعیت ها را در قراردادهای آتی نقطه ای، دائمی و ماهانه تثبیت می کند. نسبت بالاتر نشان دهنده ترجیح برای موقعیت های خرید است، در حالی که نسبت پایین تر نشان می دهد معامله گران حرفه ای به سمت قراردادهای کوتاه (فروش) تمایل دارند.

در بایننس، نسبت بلند مدت به کوتاه در حال حاضر 1.65 است که با سطح دو روز قبل مطابقت دارد و از میانگین دو هفته ای 1.52 فراتر رفته و به نفع موقعیت های خرید است. به طور مشابه، معامله گران برتر OKX با افزایش نسبت بلند مدت به کوتاه مدت از 1.15 به 1.37 در مدت مشابه، صعودی تر شده اند. این معیارها در Binance و OKX منعکس کننده یک شیب واضح به سمت شرط بندی های صعودی به صورت مطلق هستند.

برای ارزیابی اینکه آیا معامله گران حرفه ای اعتماد بیش از حدی از خود نشان می دهند یا خیر، داده های بازار گزینه های بیت کوین بسیار مهم است. انحراف دلتا 25 درصد به عنوان یک شاخص کلیدی عمل می‌کند و نشان می‌دهد که میزهای آربیتراژ و سازندگان بازار در برابر حرکات رو به بالا یا رو به پایین، حفاظت بیش از حد را بها می‌دهند. اگر معامله گران پیش بینی کاهش قیمت داشته باشند، شیب معمولاً بالای 7 درصد افزایش می یابد. برعکس، افزایش خوش بینی تمایل دارد که انحراف را به زیر 7- درصد برساند.

طبق داده‌های Laevitas.ch، گزینه‌های 2 ماهه بیت کوین 25 درصد شیب دلتا در حال حاضر در -8 درصد است، با سطوح مشاهده شده در 4 اکتبر مطابقت دارد. تخفیف در مقایسه با گزینه های تماس (خرید). این یافته ها احساسات صعودی را تقویت می کند و چشم انداز مثبت در بازارهای آتی و حاشیه را تأیید می کند.

اگرچه هیچ اطمینانی وجود ندارد که بیت کوین در کوتاه مدت از بالاترین سطح تاریخ 103500 دلار عبور کند ، معیارهای مشتقات نشان دهنده اعتماد قوی در میان معامله گران است. حتی اگر قیمت به 90000 دلار کاهش یابد، چنین حرکتی احتمالاً به عنوان یک سود معمولی پس از افزایش چشمگیر 53 درصدی بیت کوین بین 5 نوامبر و 5 دسامبر تلقی می شود.